Di Urs P. Gasche, Infosperber

Oggi le tasse sono solo per chi lavora normalmente.

Molte persone con grandi patrimoni pagano relativamente poche tasse o addirittura nessuna. I miliardari – e i ricchi il cui patrimonio ammonta a qualche centinaio di milioni – possono eludere le tasse legalmente. Sfruttano scappatoie che non sono a disposizione dei contribuenti «normali».

Chi percepisce uno stipendio deve allegare il certificato di salario alla dichiarazione dei redditi. Non ci sono scappatoie. Chi lavora in proprio se la cava un po’ meglio: può far valere più detrazioni – anche una perdita – per ridurre il proprio reddito imponibile.

Per i super ricchi valgono altre regole. Possono rinunciare a uno stipendio o ad altro reddito imponibile. In tal caso lo Stato non può riscuotere le imposte sul reddito. Sia in Svizzera che in Germania i super ricchi possono sottrarsi alle detrazioni salariali, come i contributi per la disoccupazione. I contributi AVS, che sarebbero dovuti anche in caso di stipendi molto elevati, possono essere sostituiti da contributi minimi annuali.

«Due classi di persone»

«Negli Stati Uniti oggi ci sono due classi di persone», ha spiegato al «New York Times» Ray Madoff, esperta fiscale alla Boston College Law School: «Coloro che pagano le tasse, cioè la maggior parte di noi, e la classe dei ricchi. Si tratta di un’élite che si autoalimenta e che tramanda di generazione in generazione ricchezze quasi esenti da tasse».

Nel suo libro «The Second Estate: How the Tax Code Made an American Aristocracy», Madoff scrive che negli Stati Uniti i miliardari possono eludere quasi completamente le tasse, proprio come riusciva a fare la nobiltà francese prima della Rivoluzione del 1789.

Anche in Europa i miliardari possono eludere in larga misura le tasse evitando i redditi da lavoro dipendente. Il loro patrimonio ereditato o accumulato è tassato solo in misura minima: contanti, azioni, obbligazioni, oro, collezioni d’arte, case, yacht e tutti gli altri beni di valore.

Le imposte sul reddito sono per i lavoratori dipendenti

Nelle liste dei manager e dei membri dei consigli di amministrazione più pagati si nota che spesso mancano i super ricchi come Jeff Bezos, Warren Buffett, Steve Jobs, Mark Zuckerberg, Peter Thiel o Elon Musk. Motivo: si pagano solo uno stipendio modesto o addirittura nessuno. Rientrano nella categoria dei lavoratori a basso reddito o di coloro che non percepiscono alcun reddito da lavoro.

Fanno fruttare il proprio denaro sotto forma di azioni e opzioni su azioni o grazie all’aumento di valore dei propri immobili e delle collezioni d’arte. Quando il valore di immobili, azioni o collezioni d’arte aumenta, non si applica alcuna imposta sul reddito. Solo quando case e appartamenti vengono venduti, matura un’imposta sugli utili immobiliari.

Se dalla vendita di azioni, obbligazioni, criptovalute e altri beni mobili privati derivano profitti,

• in Svizzera è possibile incassare i profitti senza pagare imposte;
• in Germania si applica un’imposta liberatoria del 25%. Le perdite realizzate possono essere dedotte dai profitti;
• negli Stati Uniti, gli eredi di azioni pagano le imposte solo sulle plusvalenze realizzate a partire dal momento dell’eredità. Gli aumenti di valore avvenuti durante la vita del defunto rimangono esenti da imposta.

Vivere a credito mentre il patrimonio cresce

I super ricchi, tuttavia, non hanno bisogno di vendere il proprio patrimonio in profitto. In tal caso, non sono dovute né imposte di liberazione né imposte sugli utili immobiliari.

Per finanziare le loro spese quotidiane o la manutenzione di yacht, aerei privati e isole private, utilizzano le loro azioni, immobili o collezioni d’arte come garanzie per ottenere crediti vantaggiosi dalle banche. Finché il valore delle loro azioni, immobili o collezioni d’arte cresce più rapidamente degli interessi sui crediti, diventano ancora più ricchi di prima – senza pagare tasse.

La strategia si chiama «buy, borrow, die» («compra, prendi in prestito, muori»). I super ricchi contraggono prestiti sui loro portafogli di titoli o su altre parti del patrimonio senza mai realizzare plusvalenze.

Nei documenti su Jeffrey Epstein resi pubblici si trova un esempio di questa strategia fiscale dei super ricchi. Epstein ha mostrato all’ex amministratore delegato Leon Black della società di private equity Apollo Group come vivere nel lusso praticamente senza pagare tasse. Black ha potuto spendere centinaia di milioni di dollari ottenuti sotto forma di prestiti bancari a tassi agevolati. Come garanzia per i prestiti, le banche potevano ipotecare la sua collezione d’arte.

Secondo un articolo su «Forbes» («How Picasso, Van Gogh And Cézanne Helped Finance Epstein Client Leon Black’s Billionaire Lifestyle») il valore della sua collezione d’arte è aumentato da circa 1 miliardo di dollari nel 2014 a 1,4 miliardi nel 2017, con un incremento di 400 milioni. Durante questi tre anni, gli interessi sui prestiti sono stati nettamente inferiori al guadagno patrimoniale di 400 milioni di dollari, consentendo a Black di vivere nel lusso senza pagare le imposte sul reddito.

«Negli Stati Uniti, l’1% più ricco possiede un patrimonio di oltre 50.000 miliardi di dollari. Si tratta di una cifra superiore al PIL complessivo di Stati Uniti e Cina.»
Federal Reserve/NYT

Imposte di successione e donazione

Affinché un’élite autosufficiente non possa trasmettere di generazione in generazione ricchezze quasi esenti da imposte, la professoressa Ray Madoff propone di tassare pesantemente le grandi eredità e donazioni. Le franchigie che oggi proteggono la maggior parte delle persone dalle imposte sulle donazioni e sulle successioni rimarrebbero in vigore.

Ma anche contro le imposte sulle successioni e sulle donazioni esiste una grande scappatoia: i miliardari costituiscono fondazioni esenti da imposte e trasferiscono il loro patrimonio in queste fondazioni. Essi mantengono poi comunque un ampio potere di decidere come vengono spesi i proventi del patrimonio e il patrimonio stesso. In qualità di membri del consiglio di fondazione, anche i loro eredi potranno in seguito disporre del patrimonio in esenzione fiscale. Le fondazioni vengono costituite prevalentemente in paesi in cui sono soggette a minori restrizioni.

Plusvalenze tassate al 27,5 per cento

Nei paesi democratici, le imposte sul reddito dovrebbero essere commisurate alla capacità economica dei contribuenti. Chi è ricco paga una percentuale più alta rispetto a chi è povero. Tuttavia, tra i redditi non dovrebbero essere conteggiati solo i redditi da lavoro, ma anche le plusvalenze in borsa. In questo modo le scappatoie per miliardari e multimilionari sarebbero sostanzialmente colmate – a meno che non trasferiscano la loro residenza stabile in un lontano paradiso fiscale.

In Svizzera le imposte sui guadagni di capitale vengono contestate con la scusa che in Svizzera esiste un’imposta sul patrimonio. Ma questa è ridicolmente bassa rispetto alle imposte sul reddito.

Ciò che i politici e i media in Svizzera e in Germania non menzionano quasi mai: l’Austria ha introdotto già quindici anni fa un’elevata imposta sui redditi da capitale sui guadagni di corso con azioni, derivati, obbligazioni e sui dividendi percepiti (nel frattempo anche sui guadagni realizzati con le criptovalute). L’aliquota fiscale era inizialmente del 25 per cento e dal 2016 è del 27,5 per cento.

Le perdite di corso realizzate possono essere compensate con gli utili e determinati redditi da capitale, ma solo entro certi limiti e sempre solo nello stesso anno solare. Chi guadagna poco e ha un’aliquota fiscale sul reddito inferiore al 27,5%, può anche aggiungere gli utili di borsa e i dividendi al proprio reddito normale.

Le banche e i broker austriaci trattengono direttamente l’imposta nei loro rendiconti e la versano all’ufficio delle imposte. Se gli utili da capitale e i dividendi sono realizzati all’estero, i contribuenti devono dichiararli nella loro dichiarazione dei redditi. Chi non dichiara i redditi da capitale esteri rischia un’imposizione a posteriori, interessi e – a seconda del grado di colpa – sanzioni penali finanziarie significative, che possono arrivare fino a una pena pecuniaria e, nei casi più gravi, a una pena detentiva.

Nell’immagine: un’illustraione di tankist276